IFRS - Algumas discussões sobre o conceito de Ajuste a Valor Presente

[Pollyana Flores Maciel]

Devido à grande procura de nossos leitores, hoje abordaremos o tema ajuste a valor presente, conceito introduzido pela lei 11.638/07 e melhor tratado pelo CPC 12 – Ajuste a Valor Presente.

 O uso do valor presente está ligado ao fornecimento de informação com conteúdo mais relevante que aquele pelo uso do custo histórico, “puro”.

 Assim, como definido no outro post, o valor presente deve ser aplicado aos ativos e passivos de longo prazo em um primeiro momento e para os de curto prazo quando o efeito for relevante já em se reconhecimento inicial. Mas aí surge uma dúvida: quando o efeito do cálculo a valor presente torna-se relevante? Com uma análise purista, devem ser analisados os dois principais fatores que determinam a extensão da relevância do ajuste a valor presente: a taxa de juros e o prazo. Inicialmente, quanto maior a taxa de desconto e prazo, maior o ajuste. Então uma análise do prazo e taxa é de grande valia, Falando em taxa de juros, deve-se lembrar que os empréstimos subsidiados pelo governo (ex: BNDES – TJLP) não estão no escopo do CPC 12.

 A taxa de desconto a ser adotada deve ser a taxa contratual caso esta reflita a taxa de mercado. Já para ativos e passivos com taxa não explícita, deve ser adotada uma de mercado, lembrando que esta deve refletir o valor do dinheiro no tempo e serem calculadas antes dos impostos sobre a renda.

 Assim sendo, como percebido, a contabilização pelo valor da nota agora não é necessariamente fato, já que uma análise pormenorizada das situações.

 Alpha adquiriu um imobilizado em 1.º de fevereiro de2009 aser pago em 1.º de fevereiro de 2012 por R$ 1.000.000,00. Os contadores de Alpha contabilizaram pelo custo já que foi uma compra onde nem foi citada a taxa de juros cobrada. Porém, os auditores questionaram sobre a necessidade de cálculo a valor presente. A taxa de mercado é de 15% a.a.

 Como deve ser tratada a operação em seu reconhecimento inicial até o pagamento final do imobilizado?

 O PV de R$1.000.000,00 a15% em 3 anos = R$ 657.516,23

 Assim, o ativo deve ser inicialmente reconhecido por R$ 657.516,23.

 O ativo imobilizado, assim como preconizado pelo IAS 16, deve depreciado pela sua vida útil. Supondo 10 anos a vida útil e adotado o método linear, apropriaremos como depreciação no primeiro ano, R$ 65.751,62.

 Já para o passivo deve ser apropriada despesa financeira. No primeiro ano, R$ 98.627,43.

 

 

Período	Saldo inicial	Juros	Saldo final
1	657.516,23	98.627,43	756.143,66
2	756.143,66	113.421,55	869.565,21
3	869.565,21	130.434,78	1.000.000,00

 

Leia também:

CPC 12 – Ajuste a Valor Presente: pequena discussão e exemplo prático 

Taxas de depreciação: vida útil econômica ou vida útil? 

 

http://executivosfinanceiros.com.br/noticias_mostra.asp?id=78419

[Pollyana Flores Maciel]

A necessidade de se trazer a valor presente algumas transações vem do próprio Framework, que preza a essência da transação em seu reconhecimento, mensuração e divulgação, pois considera os juros embutidos nos preços das transações em relação ao preço a vista correspondente.

Com isso, a “arte” de contabilizar pelo simples valor da nota fiscal agora não é mais válido. Deve-se avaliar a transação e verificar se há a necessidade da apuração do cálculo a valor presente.

Para transações de curto prazo (até 90 dias, geralmente) pode-se contabilizar “pelo valor da nota”, pois presume-se que a diferença do PV e do FV não é tão grande. Mas vale a pena avaliar.

Relembrando que para impostos diferidos não há ajuste a valor presente.

Para ilustrar vamos a um exemplo bem básico:

Alpha é uma fornecedora para o setor automotivo e vendeu peças para uma grande companhia alemã de automóveis no montante de R$ 150.000 (valor da nota) para ser recebida em 20 meses. A taxa de desconto apropriada é de 2,5%a.m.

Quais devem ser os lançamentos contábeis no reconhecimento inicial e no primeiro mês após a venda?

No reconhecimento inicial
D.	Clientes	150.000,00
C.	Receita de vendas	150.000,00
D.	Receita de vendas	58.460,00
C.	Rendas a apropriar – clientes (A)	58.460,00
Apropriação de juros no mês 1
D	Rendas a apropriar – clientes (B)	2.288,50
C	Receita financeira comercial	2.288,50

 

Cálculos auxiliares
(A) Valor Presente do Recebível (HP – 12C)
HP = G BEG
FV = 150.000
i = 2,5
n = 20
PV = enter
PV = 91.540
Rendas a apropriar = 150.000 – 91.540 = 58.460
(B) Quadro de juros  e principal
Período	Saldo inicial	Juros	Saldo final
		3%
1	91.540,00	2.288,50	93.828,50
2	93.828,50	2.345,71	96.174,21
3	96.174,21	2.404,36	98.578,57
4	98.578,57	2.464,46	101.043,03
5	101.043,03	2.526,08	103.569,11
6	103.569,11	2.589,23	106.158,34
7	106.158,34	2.653,96	108.812,29
8	108.812,29	2.720,31	111.532,60
9	111.532,60	2.788,32	114.320,92
10	114.320,92	2.858,02	117.178,94
11	117.178,94	2.929,47	120.108,41
12	120.108,41	3.002,71	123.111,12
13	123.111,12	3.077,78	126.188,90
14	126.188,90	3.154,72	129.343,62
15	129.343,62	3.233,59	132.577,21
16	132.577,21	3.314,43	135.891,64
17	135.891,64	3.397,29	139.288,94
18	139.288,94	3.482,22	142.771,16
19	142.771,16	3.569,28	146.340,44
20	146.340,44	3.659,56	150.000,00

http://ifrsbrasil.wordpress.com/2011/01/18/cpc-12-%e2%80%93-ajuste-...